主动止损是一种期货交易策略，旨在在市场价格波动时自动平仓，以限制潜在损失。它与被动止损不同，被动止损在价格达到特定水平时触发平仓，而主动止损则根据市场趋势动态调整止损水平。

1. 确定止损目标

在设置主动止损之前，你需要确定止损目标。这取决于你的风险承受能力、交易策略和市场状况。止损目标通常设置为低于或高于你的入场价格一定百分比或点数。

2. 选择止损类型

有两种主要的主动止损类型：

• 跟踪止损：止损水平随着市场价格的移动而移动。它在趋势交易中很有效，因为可以锁定利润并限制回撤。
• 移动平均线止损：止损水平基于移动平均线指标。当价格跌破移动平均线时，止损触发。它在震荡市场中很有效，因为可以避免频繁的平仓。

3. 设置止损参数

一旦你选择了止损类型，你需要设置止损参数。这些参数包括：

• 止损幅度：止损水平与入场价格之间的距离。
• 追踪间隔：对于跟踪止损，这是价格移动的距离，触发止损水平的调整。
• 移动平均线周期：对于移动平均线止损，这是用于计算移动平均线的蜡烛图数量。

4. 监控止损

主动止损需要持续监控。市场价格波动时，你可能需要调整止损水平以反映趋势。这可以防止你的止损被过早触发或太晚触发。

5. 执行止损

当止损水平被触发时，你的交易平台将自动平仓。这将限制你的损失，并让你专注于其他交易机会。

示例

假设你以 100 美元的价格买入了 10 手玉米期货合约。你的风险承受能力为 5%，因此你将止损目标设置为 95 美元。

你选择使用跟踪止损，追踪间隔为 2 美元。这意味着当价格上涨 2 美元时，你的止损水平将从 95 美元上调至 97 美元。

如果价格继续上涨，你的止损水平将继续上调。如果价格下跌并跌破 95 美元，你的止损将被触发，平仓你的合约。

主动止损是期货交易中一种有价值的风险管理工具。它可以帮助你限制潜在损失，并让你专注于捕捉交易机会。通过仔细规划和监控，你可以优化你的止损策略，并提高你的交易成功率。